Как посчитать эффективность инвестиций

Методы расчета эффективности инвестиций:

1. Чистая приведенная стоимость (NPV)

Учитывает временную стоимость денег путем дисконтирования будущих денежных потоков к текущей стоимости.
Формула: NPV = — Первоначальные инвестиции + (PV будущих денежных потоков / (1 + r)^n)
Где: r = ставка доходности, n = количество периодов

2. Внутренняя норма доходности (IRR)

Ставка доходности, при которой NPV = 0.
Показывает доходность инвестиций при реинвестировании денежных потоков по той же ставке.

3. Индекс доходности (PI)

Соотношение чистой приведенной стоимости к первоначальным инвестициям.
PI > 1 означает, что проект создает положительную чистую приведенную стоимость.

4. Срок окупаемости

Период времени, необходимый для возврата первоначальных инвестиций.
Не учитывает временную стоимость денег.

5. Дисконтированный срок окупаемости

Модифицированный срок окупаемости, который учитывает временную стоимость денег.
Показывает, сколько лет потребуется для достижения нулевого чистого приведенного значения.

6. Рентабельность инвестиций (ROI)

Соотношение между прибылью от инвестиций и первоначальными инвестициями.
ROI = (Прибыль от инвестиций / Первоначальные инвестиции) 100%

7. Соотношение прибыли и риска

Сопоставляет потенциальную прибыль инвестиции с ее риском.
Например, коэффициент Шарпа (ожидаемая сверхдоходность / стандартное отклонение).

8. Период возмещения

Период времени, необходимый для достижения прибыли, равной первоначальным инвестициям.

9. Убыточный период

Период времени, в течение которого инвестиция генерирует отрицательные денежные потоки.

10. Разрыв в денежном потоке

Разница между денежными поступлениями и расходами от инвестиции.